Balanseprognose - Projiserende balanseposter

Fremskrivende balanse Balansen er en av de tre grunnleggende regnskapene. Disse uttalelsene er nøkkelen til både økonomisk modellering og regnskap. Balansen viser selskapets forvaltningskapital, og hvordan disse eiendelene finansieres, enten gjennom gjeld eller egenkapital. Eiendeler = Forpliktelser + Aksjelinjeposter gjøres vanligvis i forbindelse med projiserende resultatregnskapslinjeposter. Projiserende resultatregnskapslinjer begynner med salgsinntekter, deretter kostnad. Begge disse ferdighetene er nødvendige når du mestrer kunsten å finansiere modellering. Denne guiden bryter sammen, trinnvis,hvordan man beregner og deretter prognoser hver av linjepostene som er nødvendige for å forutsi en fullstendig balanse og bygge en 3-uttalelses finansmodell . Eksempler, guide.

Projiserende balanseposter - Prognose balanse bilde

Ovenstående skjermbilde er fra Finance's Financial Modelling Course.

Balanseprognoser

Følgende er hovedkontoer vi må dekke når vi projiserer balanseposter:

  • Eiendeler
    • Kundefordringer
    • Inventar
    • Andre omløpsmidler
    • PP&E
    • Andre langsiktige eiendeler
  • Gjeld
    • Leverandørgjeld
    • Langtidsgjeld
  • Egenkapital
    • Aksjonærkapital
    • Beholdt inntjening

Dette er hovedlinjene som gir en fungerende balanse.

Arbeidskapitallinjeposter

Kundefordringer, varelager og leverandørgjeld er unike ved at de har en veldig spesifikk prognosemetode. Fordi disse kontoene alle er involvert i drifts- og kontantsyklusen, er det nyttig å forutsi “utestående dager” for alle disse kontoene. Ved hjelp av formelen for deres respektive utestående dager, kan vi prognose fremtidige kundefordringer, varelager og leverandørgjeld.

Følgende er formlene for utestående dager:

  • Kundedager = Gjennomsnittlig AR / salgsinntekt x 365
  • Lagerdager = Gjennomsnittlig lager / kostnad for solgte varer x 365
  • Betalbare dager = Gjennomsnittlig AP / kostnad for solgte varer (eller kjøp) x 365

Etter å ha funnet historiske verdier for utestående dager, kan vi bruke disse trendene og omforme de utestående formlene for å finne kundefordringer, varelager eller leverandørgjeld for den bestemte perioden.

Eksempel på arbeidskapital

La oss ta et eksempel på kundefordringer. I året før var utestående dager på utestående dager 120. Hvis salgsinntektene var $ 100.000 for året, blir kundefordringer funnet av:

Kundefordringer = 120 x $ 100.000 / 365 = $ 32.876

Andre omløpsmidler og langsiktige eiendeler

Vi kan forutsi andre omløpsmidler som en enkelt artikkel eller dele dem ut som individuelle poster. Å projisere balanseposter gjennom sistnevnte metode er litt mer involvert, men vil gi rom for mer granularitet og dynamikk i modellen.

Den raske og skitne metoden for å projisere balanseposter for omløpsmidler er å bare bruke en hel dollarverdispådose for disse kontoene i fremtiden, eller følge trenden som allerede eksisterer.

Eiendom, fabrikk og utstyr

Projiserende PP&E er forskjellig fra å projisere andre omløpsmidler og langsiktige eiendeler. Denne fremskrivningen krever å bygge en avskrivningsplan for hver klasse av PP&E. Balansen som vises på balansen er sluttbalansen.

Utgående balanse = inngående balanse + kapitalutgifter - avskrivningskostnader

Som du ser er bruken av avskrivningsplanen knyttet til både balanse og resultatregnskap. Vi bruker balansesaldoen og avskrivningskostnadene i resultatregnskapet.

Langtidsgjeld

I likhet med PP & E med avskrivningsplanen, prognostiseres langsiktig gjeld ved hjelp av gjeldsplanen. Denne tidsplanen skisserer hver klasse av lån og legger opp rentekostnadene for hver periode. Balansen som vises på balansen er også den utgående balansen på langsiktig gjeld eller summen av alle utestående saldoer på individuell gjeld.

Utgående balanse = inngående saldo + renteutgifter - tilbakebetaling

Det er viktig å merke seg at her legges rentekostnader tilbake til åpningsbalansen. Derimot trekkes avskrivningskostnader fra åpningsbalansen under PP&E. Husk dette og ikke glem å bruke de aktuelle skiltene.

Aksjonærkapital

Aksjonærkapital Aksjekapital Aksjekapital (aksjonærkapital, egenkapital, innskuddskapital eller innbetalt kapital) er beløpet investert av selskapets aksjonærer for bruk i virksomheten. Når et selskap er opprettet, hvis det eneste aktivet er kontanter investert av aksjonærene, kan balansen balanseres gjennom aksjekapitalen, og kan være en av de enkleste oppgavene når man projiserer balanseposter. Oftere enn ikke forblir aksjonærkapitalen konstant gjennom perioder, så prognoser vil vanligvis bare settes til å være den siste kjente perioden.

Utgående balanse = inngående balanse + ny utstedt kapital - tilbakekjøpt kapital

Beholdt inntjening

Prognoser beholdt inntjening beholdt inntjening formelen for beholdt inntjening representerer all akkumulert nettoinntekt nettet av alt utbytte som er utbetalt til aksjonærene. Opptjent resultat er en del av egenkapitalen i balansen og representerer den delen av virksomhetens fortjeneste som ikke blir utdelt som utbytte til aksjonærene, men i stedet er reservert for reinvestering. Dette betyr at for å fullføre projiserende balanseposter er det praktisk å først fullføre projiserende resultatregnskapslinjeposter, slik at nettoinntekt er lett tilgjengelig. Som alltid er balansen som vises på balansen sluttbalansen.

Utgående balanse = inngående balanse + nettoinntekt - utbytte

Den ideelle rekkefølgen for projiserende balanseposter

Fordi vi trenger visse poster fra resultatregnskapet, er dette den beste måten å projisere balanseposter:

  1. Prosjektets resultatregnskap som fører til avskrivningskostnader og rentekostnader
  2. Prosjektbalanse hele veien til beholdt inntjening
  3. Fullfør projiserende resultatregnskap ved å fullføre avskrivninger, renter og skattekostnader
  4. Fullfør projiserende balanse ved å fullføre beholdt inntjening

Tilleggsressurser

Takk for at du leser denne veiledningen for å lage en balanseprognose. Finance er den offisielle leverandøren av den globale Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-sertifisering. Bli med på 350 600 studenter som jobber for selskaper som Amazon, JP Morgan og Ferrari-sertifiseringsprogram, designet for å hjelpe alle med å bli en finansanalytiker i verdensklasse .

For å fortsette å lære og fremme karrieren din, vil disse ekstra økonomiressursene være svært nyttige:

  • Beste praksis for økonomisk modellering Finansiell modellering Denne artikkelen er å gi leserne informasjon om beste praksis for økonomisk modellering og en enkel å følge, trinnvis guide for å bygge en finansiell modell.
  • Følsomhetsanalyse Hva er følsomhetsanalyse? Sensitivity Analysis er et verktøy som brukes i økonomisk modellering for å analysere hvordan de forskjellige verdiene for et sett med uavhengige variabler påvirker en avhengig variabel
  • Scenarioanalyse Scenarioanalyse Scenarioanalyse er en teknikk som brukes til å analysere beslutninger ved å spekulere i ulike mulige utfall i finansielle investeringer. I økonomisk modellering, dette
  • DCF-modellering DCF-modellopplæring Gratis guide En DCF-modell er en bestemt type finansmodell som brukes til å verdsette en virksomhet. Modellen er rett og slett en prognose for et selskaps unlevered gratis kontantstrøm

Siste innlegg