Netto gjeld til EBITDA-forhold - oversikt, applikasjoner, eksempel

Netto gjeld / EBITDA-forhold måler selskapets evne til å betale sine forpliktelser. Det viser hvor lang tid selskapet trenger å operere på gjeld og EBITDA-nivå for å betale all gjeld.

Nettogjeld-til-EBITDA-forholdet tilsvarer gjeld-til-EBITDA-forholdet ved at det måler muligheten til å betale kortsiktige og langsiktige forpliktelser, men netto gjeld til EBITDA-forhold står også for kontanter og kontantekvivalenter Kontantekvivalenter Kontanter og kontantekvivalenter er den mest likvide av alle eiendeler i balansen. Kontantekvivalenter inkluderer pengemarkedsverdipapirer, bankmanns aksept av selskapet.

Bryte ned netto gjeld til EBITDA-forhold

Netto gjeld / EBITDA-forhold er gitt med følgende formel:

Netto gjeld til EBITDA-forhold - formel

  • Den totale gjelden til et selskap er gitt av summen av kortsiktige og langsiktige forpliktelser, inkludert leverandørgjeld Leverandørgjeld Leverandørgjeld er en forpliktelse pådratt når en organisasjon mottar varer eller tjenester fra sine leverandører på kreditt. Leverandørgjeld forventes å bli betalt innen ett år, eller innen en driftssyklus (avhengig av hvilken som er lengst). AP regnes som en av de mest likvide formene for kortsiktig gjeld, gjeldsbrev, pantelån og andre typer gjeld som selskapet måtte ha påtatt seg. Netto gjeld refererer til selskapets gjeld etter regnskapsføring av kontanter og kontantekvivalente reserver siden de er selskapets mest likvide eiendeler.
  • EBITDA refererer til summen av selskapets inntjening før renter, skatt, avskrivninger og amortiseringer. Den brukes til å måle selskapets økonomiske status og lønnsomhet.

Anvendelser av nettogjeld-Tt-EBITDA-forholdet

Høyere nettogjeld-til-EBITDA-forhold viser at selskapet kan ha vanskeligheter med å betale sine finansielle forpliktelser, basert på deres likvide eiendeler og EBITDA EBITDA EBITDA eller resultat før renter, skatt, avskrivninger, avskrivninger er selskapets fortjeneste før noen av disse netto trekk gjøres. EBITDA fokuserer på driftsbeslutningene til en virksomhet fordi den ser på virksomhetens lønnsomhet fra kjernevirksomheten før kapitalstrukturens innvirkning. Formel, eksempler. Forholdet brukes ofte av kredittvurderingsbyråer, potensielle investorer, samt bedriftskjøpere (dvs. for en fusjon eller overtakelse) for å vurdere selskapets økonomiske status.

Generelt anses netto gjeld til EBITDA-forhold på mindre enn 3 som akseptabelt. Jo lavere forholdstall, jo større er sannsynligheten for at firmaet betaler gjeld. Forhold som er høyere enn 3 eller 4 fungerer som "røde flagg" og indikerer at selskapet kan være i økonomisk nød i fremtiden.

Samtidig er det imidlertid viktig å merke seg at netto gjeld til EBITDA-forhold ikke er den mest pålitelige indikatoren for selskapets økonomiske situasjon og lønnsomhet. For eksempel, hvis selskapet nylig investerte i eiendom, anlegg og utstyr (PP&E), vil sannsynligvis gjelden for året være høy.

Investeringen kan gi høyere salg i neste regnskapsår Regnskapsår (regnskapsår) Et regnskapsår (regnskapsår) er en periode på 12 måneder eller 52 uker som brukes av regjeringer og virksomheter i regnskapsøyemed for å formulere økonomiske rapporter. Et regnskapsår (FY) følger ikke nødvendigvis kalenderåret. Det kan være en periode som 1. oktober 2009 - 30. september 2010., men netto gjeld til EBITDA-forhold for inneværende regnskapsår vil være høyere på grunn av økt gjeld. I dette tilfellet er forholdet ikke den mest nøyaktige eller pålitelige indikatoren for hvordan selskapets økonomiske fremtid ser ut.

Praktisk eksempel

Vurder finansinformasjonen innhentet fra BotPlant Corporations regnskap nedenfor:

• Kontanter: $ 50 000

• Kontantekvivalenter: $ 10.000

• EBITDA: $ 75 000

• Kortsiktig gjeld: $ 40.000

• Langsiktig gjeld: $ 100.000

• Netto gjeld: $ 80 000

Basert på formelen og informasjonen som gis, kan BotPlants nettogjeld beregnes som: ($ 40,0000 + $ 100.000) - ($ 50.000 + $ 10.000) = $ 80.000

Gitt EBITDA kan nettogjeld-til-EBITDA-forholdet beregnes som følger:

$ 80 000 / $ 75 000 = 1,07

Det er en relativt lav nettogjeld-til-EBITDA-forhold og antyder at selskapet kan ha liten eller ingen problemer med å betale sine forpliktelser på nåværende nivå av inntekt, kontanter og gjeld.

Flere ressurser

Finance er den offisielle leverandøren av den globale Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -sertifisering Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ akkreditering er en global standard for kredittanalytikere som dekker økonomi, regnskap, kredittanalyse, kontantstrømanalyse , paktmodellering, tilbakebetaling av lån og mer. sertifiseringsprogram, designet for å hjelpe alle å bli en finansanalytiker i verdensklasse. For å fortsette karrieren din, vil de ekstra økonomiressursene nedenfor være nyttige:

  • Kortsiktig gjeld Kortsiktig gjeld Kortsiktig gjeld er finansielle forpliktelser fra en forretningsenhet som forfaller og betales innen ett år. Et selskap viser disse på balansen. En forpliktelse oppstår når et selskap har gjennomgått en transaksjon som har generert en forventning om en fremtidig utstrømning av kontanter eller andre økonomiske ressurser.
  • EBIT vs EBITDA EBIT vs EBITDA EBIT vs EBITDA - to veldig vanlige beregninger brukt i økonomi og verdivurdering. Det er viktige forskjeller, fordeler / ulemper å forstå. EBIT står for: Resultat før renter og skatter. EBITDA står for: Resultat før renter, skatter, avskrivninger og amortiseringer. Eksempler, og
  • Leverage Ratios Leverage Ratios En gearing ratio indikerer nivået på gjeld som en forretningsenhet pådrar seg mot flere andre kontoer i balanse, resultatregnskap eller kontantstrømoppstilling. Excel-mal
  • Noter som kan betales Antall betalbare sedler er skriftlige avtaler (gjeldsbrev) der den ene parten godtar å betale den andre parten et visst beløp kontant. Alternativt sagt er et notat som er et lån mellom to parter. Se nødvendige elementer i et notat og eksempler.

Siste innlegg