Eksponering ved standard (EAD) - oversikt, hvordan man beregner, viktighet

Eksponering ved mislighold (EAD) er det forventede tapet en bank kan møte i tilfelle og på tidspunktet for låntakerens mislighold. Tapet er avhengig av beløpet banken ble utsatt for låntakeren på misligholdstidspunktet, ettersom misligholdet skjer på en ukjent fremtidig dato. Det oppnås ved å legge til risikoen som allerede er trukket på operasjonen, til en prosentandel av uutnyttet risiko.

Eksponering ved standard (EAD)Kilde

Banker beregner ofte en EAD-verdi for hvert lån og bruker deretter tallene til å bestemme deres samlede misligholdsrisiko. Standardrisiko. Standardrisiko, også kalt standard sannsynlighet, er sannsynligheten for at en låntaker ikke betaler fullstendig og betimelig rente og renter. Det er et dynamisk tall som endres når en låntaker betaler tilbake en utlåner.

Sammendrag

  • Eksponering ved mislighold (EAD) er det forventede tapet en bank kan møte i tilfelle og på tidspunktet for låntakerens mislighold.
  • Mens beregningen av EAD styres av regulatorene under grunnlagets interne rating-baserte tilnærming (F-IRB), har bankene under den avanserte tilnærmingen (A-IRB) større fleksibilitet i hvordan de beregner EAD.
  • En bank kan beregne sitt forventede tap ved å ta produktet av EAD, PD og LGD.

Hvordan beregnes EAD?

Mens beregningen av EAD styres av regulatorer under den grunnleggende interne ratingbaserte tilnærmingen (F-IRB), har bankene under den avanserte tilnærmingen (A-IRB) større fleksibilitet i hvordan de beregner EAD.

F-IRB-tilnærming

I henhold til grunnlagsmetoden beregnes Eksponering ved mislighold, under hensyntagen til underliggende eiendel, terminsvurdering, anleggstype og forpliktelsesdetaljer. Verdien tar ikke hensyn til sikkerhet, garantier eller sikkerhet (ignorerer kredittrisiko-avbøtende teknikker med unntak av balanseavregning der effekten av netting er inkludert i EAD).

EAD tilsvarer det nominelle eksponeringsbeløpet for balansetransaksjoner. Under visse forhold er det mulig å balansere netting av lån og innskudd fra en bank til en motpart i selskapet, for å redusere estimatet for eksponering ved mislighold.

For poster utenfor balansen er det to brede typer som stiftelsestilnærmingen må adressere: transaksjoner med usikker fremtidig utnyttelse, for eksempel forpliktelser og revolverende kreditter, og OTC-valuta, rente Rente En rente refererer til beløpet som belastes av en utlåner til en låntaker for enhver gitt gjeld, vanligvis uttrykt i prosent av hovedstolen. og egenkapitalderivatkontrakter.

A-IRB-tilnærming

I henhold til den avanserte tilnærmingen bestemmer banken selv hvordan passende EAD skal brukes på hver eksponering og effektiviserer kapitalkravene ved å isolere de spesifikke risikofaktorene som er mest alvorlige og bagatellisere andre. En bank som bruker interne EAD-estimater for kapitalformål, kan være i stand til å skille EAD-verdier basert på et bredere sett med transaksjonskarakteristikker og låntakeregenskaper.

Verdiene (som med estimater fra PD og LGD) forventes å representere et konservativt syn på langsiktige gjennomsnitt, selv om bankene ville være fri til å bruke mer konservative estimater.

En bank som ønsker å bruke sine egne estimater av EAD, må demonstrere overfor sin veileder at den kan oppfylle ytterligere minimumskrav knyttet til påliteligheten og integriteten til estimatene. Alle estimater av EAD bør beregnes netto etter spesifikke avsetninger en bank måtte ha innhentet mot en eksponering.

Banker kan bidra til å redusere kapitalkostnaden ved å bruke en avansert IRB-tilnærming.

Sannsynlighet ved standard, tap gitt som standard og eksponering ved standard

PD (Probability of Default) -analyse er en metode som vanligvis brukes av større institusjoner for å beregne forventet tap. En PD er tilordnet et spesifikt risikomål og representerer sannsynligheten for mislighold i prosent. Det måles vanligvis ved å vurdere forfallne lån og beregnes ved å kjøre en migrasjonsanalyse av lignende rangerte lån. Beregningen gjelder en bestemt tidshorisont og måler prosentandelen av lån som misligholder.

LGD (tap gitt standard) tap gitt mislighold (LGD) Tap som en bank eller långiver pådriver når låntakeren misligholder (betaler ikke tilbake) på lånet kalles tap gitt mislighold. Tap gitt standardverdi, som er unik for banknæringen eller segmentet, måler forventet tap. Det representerer beløpet som långiveren ikke har fått tilbake etter å ha solgt den underliggende eiendelen hvis en låntaker misligholder et lån.

En nøyaktig LGD-variabel kan være vanskelig å fastslå om porteføljetap er forskjellig fra det som var forventet, eller om segmentet er statistisk lite. LGDs fra industrien er tilgjengelig fra tredjeparts långivere.

PD- og LGD-verdier er vanligvis gyldige gjennom en økonomisk syklus. Imidlertid vil långivere evaluere på nytt med endringer i markedet eller porteføljesammensetningen. Økonomisk utvinning, lavkonjunktur og fusjoner kan kreve revaluering.

En bank kan beregne sitt forventede tap ved å ta produktet av EAD, PD og LGD.

Forventet tap = EAD * PD * LGD

Hvorfor er eksponering ved standard viktig?

Som svar på den globale finanskrisen 2007-2008 2008-2009 Den globale finanskrisen Den globale finanskrisen 2008-2009 refererer til den enorme finanskrisen verden møtte fra 2008 til 2009. Finanskrisen satte sitt preg på enkeltpersoner og institusjoner rundt kloden, med millioner av amerikanere som ble dypt påvirket. Finansinstitusjoner begynte å synke, mange ble absorbert av større enheter, og den amerikanske regjeringen ble tvunget til å tilby redning, banksektoren vedtok internasjonale regler for å redusere sin eksponering for mislighold. EAD (Exposure at Default) og LGD (Loss Given Default) estimater er viktige innspill i måling av forventede og uventede kredittap og dermed kredittrisikokapital (regulatorisk og økonomisk).

Regelverket (Basel III Basel III Basel III-avtalen er et sett med økonomiske reformer som ble utviklet av Baselkomiteen for banktilsyn (BCBS), med sikte på å styrke) fremsatt av Baselkomiteen for banktilsyn (BCBS) etter finanskrisen har som mål å forbedre banksektorens evne til å takle sjokk som følge av økonomisk og økonomisk stress. Ved å forbedre risikostyring, opplysningsstandarder og bankgjennomsiktighet, håper den internasjonale avtalen å unngå en dominoeffekt av sviktende finansinstitusjoner.

Flere ressurser

Finance tilbyr Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -sertifisering Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ akkreditering er en global standard for kredittanalytikere som dekker økonomi, regnskap, kredittanalyse, kontantstrømanalyse, covenant modellering, lån tilbakebetaling og mer. sertifiseringsprogram for de som ønsker å ta karrieren til neste nivå. For å fortsette å lære og utvikle kunnskapsbasen din, kan du utforske de relevante relevante ressursene nedenfor:

  • Basel-avtaler Basel-avtaler Basel-avtaler refererer til et sett med banktilsyn som er fastsatt av Basel Committee on Banking Supervision (BCBS). De ble utviklet over
  • Standardrente Standardrente Standardrenten er hastigheten på alle lån utstedt av en utlåner eller finansinstitusjon som ikke blir betalt av låntaker og erklært å være
  • Downside Risk Downside Risk Downside risiko refererer til sannsynligheten for at en eiendel eller et verdipapir faller i pris. Det er det potensielle tapet som kan være et fall
  • Sannsynlighet for mislighold Sannsynlighet for mislighold Sannsynlighet for mislighold (PD) er sannsynligheten for at en låntaker misligholder tilbakebetaling av lån og brukes til å beregne forventet tap fra en investering.

Siste innlegg