Kredittrisiko - Risikostyring - Corporate Finance Institute

Kredittrisiko er risikoen for tap som kan oppstå på grunn av manglende overholdelse av vilkårene i en finansiell kontrakt, hovedsakelig manglende betaling av lån Seniorgjeld Seniorgjeld er penger skyldt et selskap som har første krav på selskapets kontantstrømmer. Det er sikrere enn noen annen gjeld, for eksempel ansvarlig gjeld som skyldes et foretak.

kredittrisiko

Som finansiell mellomledd er divisjonen for prosjektfinansiering av en bank utsatt for risiko som er spesiell for bankens utlåns- og handelsvirksomhet og miljøet den opererer i. Hovedmålet med prosjektfinansiering i risikostyring. Risikoavvik Definisjon Noen som er risikovillige har karakteristikken eller egenskapen å foretrekke å unngå tap fremfor å tjene penger. Denne egenskapen er vanligvis knyttet til investorer eller markedsaktører som foretrekker investeringer med lavere avkastning og relativt kjent risiko fremfor investeringer med potensielt høyere avkastning, men også med høyere usikkerhet og mer risiko. er å sikre at den forstår, måler og overvåker de ulike risikoene som oppstår, og at organisasjonen følger nøye de retningslinjene og prosedyrene som er etablert for å håndtere disse risikoene.Bedriftene har en strukturert kredittgodkjenningsprosess som inkluderer en veletablert prosedyre for omfattende kredittvurdering.

For å lære mer, sjekk ut Finance's Credit Analyst Certification program CBCA ™ Certification The Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ akkreditering er en global standard for kredittanalytikere som dekker økonomi, regnskap, kredittanalyse, kontantstrømanalyse, covenant modellering, tilbakebetaling av lån , og mer. .

Hvilke faktorer brukes til å vurdere kredittrisiko?

For å vurdere kredittrisikoen knyttet til et hvilket som helst økonomisk forslag, vurderer divisjonen prosjektfinansiering av selskapet først en rekke risikoer knyttet til låntaker og relevant bransje.

Låntakers kredittrisiko vurderes ved å vurdere:

  • Finansiell stilling Balanse Balansen er en av de tre grunnleggende regnskapene. Disse uttalelsene er nøkkelen til både økonomisk modellering og regnskap. Balansen viser selskapets forvaltningskapital, og hvordan disse eiendelene finansieres, enten gjennom gjeld eller egenkapital. Eiendeler = Gjeld + Egenkapital til låntaker, ved å analysere kvaliteten på regnskapet. Tre regnskaper De tre regnskapene er resultatregnskapet, balansen og kontantstrømoppstillingen. Disse tre kjerneoppgavene er intrikate, den tidligere økonomiske ytelsen Resultatregnskap Resultatregnskapet er et av selskapets kjerneoppgaver som viser resultatene over en periode.Resultatet bestemmes ved å ta alle inntekter og trekke alle utgifter fra både drifts- og ikke-driftsaktiviteter. Denne uttalelsen er en av tre uttalelser som brukes i både bedriftsøkonomi (inkludert finansiell modellering) og regnskap. , dens økonomiske fleksibilitet når det gjelder muligheten til å skaffe kapital, og dens kapitaldekning
  • Låntakerens relative markedsposisjon og driftseffektivitet
  • Kvaliteten på ledelsen, ved å analysere track track, betalingsrekord og økonomisk konservatisme

Bransjespesifikk kredittrisiko vurderes ved å vurdere:

  • Enkelte bransjeegenskaper, som industriens betydning for den økonomiske veksten i økonomien og myndighetens politikk knyttet til næringen
  • Konkurransekraften til bransjen
  • Visse finanser i bransjen, inkludert avkastning på sysselsatt kapital, driftsmarginer, Driftsmargin Driftsmargin er lik driftsinntektene delt på inntektene. Det er en lønnsomhetsgrad som måler inntektene etter å ha dekket drifts- og ikke-driftskostnader for en virksomhet. Også referert til som avkastning på salg og inntjeningsstabilitet

Hvordan brukes kredittvurderinger?

Etter å ha gjennomført en analyse av den spesifikke lånerens risiko, tildeler kredittrisikostyringsgruppen låntakeren en kredittvurdering. Generelt aksepterer bedrifter en skala fra AAA til BB (varierer fra bedrift til bedrift) og en ytterligere standardvurdering på D. Kredittvurderinger S&P - Standard and Poor's Standard and Poor's (S&P) er markedsleder innen finansiell markedsanalyse, spesielt når det gjelder levering av referanseindeks og investering, er det kritiske bidraget til kredittgodkjenningsprosessen, ettersom de hjelper firmaet med å bestemme ønsket kredittrisiko, fordelt på dets kostnad ved å bruke lånerens kredittvurdering og standardmønster. tilsvarende kredittvurderingen.

Hvert forslag til et anlegg blir gjennomgått av de aktuelle industrispesialistene i kredittrisikostyringsgruppen før det blir sendt til godkjenning til den aktuelle godkjenningsmyndigheten. Generelt er godkjenningsprosessen for fasiliteter uten fond lik den for fondsbaserte fasiliteter.

Hvor ofte vurderes kredittvurderinger?

Kredittvurderingen for hver låntaker vurderes minst en gang årlig, og vurderes vanligvis hyppigere for høy kredittrisiko og store eksponeringer. Generelt vurderes rangeringene til alle låntakere i en bestemt bransje også når det oppstår en betydelig hendelse som påvirker bransjen.

Arbeidskapital Netto arbeidskapital Netto arbeidskapital (NWC) er forskjellen mellom selskapets omløpsmidler (netto kontant) og kortsiktig gjeld (fratrukket gjeld) på balansen. Det er et mål på selskapets likviditet og dets evne til å oppfylle kortsiktige forpliktelser så vel som fondets drift av virksomheten. Den ideelle posisjonen er at lån generelt er godkjent for en periode på 12 måneder. Ved utløpet av 12 måneders gyldighetsperiode blir låneavtalen og kredittvurderingen til låntakeren gjennomgått, og selskapet tar en beslutning om videreføring av ordningen og endringer i lånevilkårene som kan være nødvendige.

Lære mer

Finance er den offisielle leverandøren av den globale Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ -sertifisering Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ akkreditering er en global standard for kredittanalytikere som dekker økonomi, regnskap, kredittanalyse, kontantstrømanalyse , paktmodellering, tilbakebetaling av lån og mer. sertifiseringsprogram, designet for å hjelpe alle å bli en finansanalytiker i verdensklasse. For å fortsette karrieren din, vil de ekstra økonomiressursene nedenfor være nyttige:

  • Gjeldsplan Gjeldsplan En gjeldsplan legger opp all gjeld en virksomhet har i en tidsplan basert på løpetid og rentesats. I økonomisk modellering flyter rentekostnadene
  • Revolver Gjeld Revolver Gjeld Revolver gjeld er en form for kreditt som skiller seg fra avdragslån. I revolvergjeld har låntakeren konstant kredittilgang opp til det maksimale
  • Bankregnskap Regnskap for banker Regnskap for banker skiller seg fra ikke-bankers ved at bankene bruker mye mer gearing enn andre virksomheter og tjener en spredning (rente) mellom lån og innskudd. Denne guiden vil diskutere balansepostene og resultatregnskapslinjene de fleste banker har, sammen med eksempler på hvordan de fungerer
  • FICO-poengsum FICO-poengsum En FICO-poengsum, mer kjent som en kredittpoeng, er et tresifret tall som brukes til å vurdere hvor sannsynlig en person er å betale tilbake kreditten hvis personen får et kredittkort eller hvis en utlåner låner dem penger. FICO-poeng brukes også til å bestemme renten på utvidet kreditt

Siste innlegg