Solvens - Definisjon, hvordan man vurderer, andre forhold

Solvens er et selskaps evne til å oppfylle sine langsiktige økonomiske forpliktelser Langsiktig gjeld Langsiktig gjeld (LTD) er ethvert beløp utestående gjeld et selskap har som har en løpetid på 12 måneder eller lenger. Det er klassifisert som en langsiktig gjeld i selskapets balanse. Tiden til forfall for LTD kan variere fra 12 måneder til 30+ år, og gjeldstyper kan omfatte obligasjoner, pantelån. Når analytikere ønsker å vite mer om solvens i et selskap, ser de på den totale verdien av eiendelene sammenlignet med de samlede forpliktelsene.

Solvens

En organisasjon anses å være løsningsmiddel når omløpsmidlene Omløpsmidler Omløpsmidler er alle eiendeler som med rimelighet kan konverteres til kontanter innen ett år. De brukes ofte til å måle likviditeten til et selskap. overstige kortsiktig gjeld Kortsiktig gjeld Kortsiktig gjeld er finansielle forpliktelser til en virksomhetsenhet som forfaller til betaling innen ett år. Et selskap viser disse på balansen. En forpliktelse oppstår når et selskap har gjennomgått en transaksjon som har generert en forventning om en fremtidig utstrømning av kontanter eller andre økonomiske ressurser. . Dette måles vanligvis ved hjelp av nåværende forhold Nåværende forholdsformel Nåværende forholdsformel er = omløpsmidler / kortsiktig gjeld. Nåværende forhold, også kjent som arbeidskapitalforholdet,måler virksomhetens evne til å oppfylle sine kortsiktige forpliktelser som forfaller innen ett år. Forholdet vurderer vekten av totale omløpsmidler kontra kortsiktig gjeld. Det indikerer den økonomiske helsen til et selskap. Et selskap regnes som løsningsmiddel hvis dets nåværende forhold er større enn 1: 1.

Et løsningsmiddelselskap er i stand til å oppnå sine mål om langsiktig vekst og ekspansjon mens de oppfyller sine økonomiske forpliktelser. I sin enkleste form måler solvens hvis et selskap er i stand til å betale ned gjelden på lang sikt.

Likviditet kontra solvens

Solvens og likviditet er to måter å måle den økonomiske helsen til et selskap, men de to konseptene er forskjellige fra hverandre.

Likviditet refererer til et selskaps evne til å betale sine kortsiktige gjeld; det vil si om kortsiktig gjeld kan betales med omløpsmidlene tilgjengelig. Likviditet måler også hvor raskt et selskap er i stand til å skjule sine omløpsmidler i kontanter.

Solvens er derimot selskapets evne til å oppfylle langsiktige forpliktelser og fortsette å drive sin nåværende virksomhet lenge inn i fremtiden. Et selskap kan være svært solid, men har lav likviditet, eller omvendt. For å holde seg konkurransedyktig i forretningsmiljøet er det imidlertid viktig for et selskap å være både tilstrekkelig flytende og løsningsmiddel.

Vurdere en virksomhets solvens

Solvens til en bedrift vurderes ved å se på balansen Balanse Balansen er en av de tre grunnleggende regnskapene. Disse uttalelsene er nøkkelen til både økonomisk modellering og regnskap. Balansen viser selskapets forvaltningskapital, og hvordan disse eiendelene finansieres, enten gjennom gjeld eller egenkapital. Eiendeler = Gjeld + egenkapital og kontantstrømoppstilling.

Selskapets balanse gir et sammendrag av alle eiendeler og forpliktelser som holdes. Et selskap anses å være løsningsmiddel hvis den realiserbare verdien av eiendelene er større enn dets forpliktelser. Det er insolvent hvis realiserbar verdi er lavere enn det totale beløpet.

Kontantstrømoppstillingen Kontantstrømoppstilling En kontantstrømoppstilling (offisielt kalt kontantstrømoppstillingen) inneholder informasjon om hvor mye kontanter et selskap har generert og brukt i en gitt periode. Den inneholder tre seksjoner: kontanter fra driften, kontanter fra investering og kontanter fra finansiering. gir også en god indikasjon på solvens, ettersom den fokuserer på virksomhetens evne til å oppfylle sine kortsiktige forpliktelser og krav. Den analyserer selskapets evne til å betale gjeld når de forfaller, og har kontanter lett tilgjengelig for å dekke forpliktelsene.

Kontantstrømmen gir også innsikt i selskapets historie om å betale gjeld. Det viser om det er mye utestående gjeld, eller om det betales regelmessig for å redusere gjeldsansvar. Kontantstrømoppstillingen måler ikke bare et selskaps evne til å betale gjeld som skal betales på den aktuelle datoen, men også dets evne til å møte gjeld som faller i nær fremtid.

En solvensanalyse kan bidra til å heve eventuelle røde flagg som indikerer insolvens. Det kan avdekke en historie med økonomiske tap, manglende evne til å skaffe riktig finansiering, dårlig selskapsledelse eller manglende betaling av avgifter og skatter.

Andre forhold

Flere forskjellige forhold kan bidra til å vurdere solvens til en virksomhet, inkludert følgende:

1. Nåværende gjeld i forhold til lagerbeholdning

Et selskaps evne til å stole på nåværende lager for å oppfylle gjeldsforpliktelser.

2. Gjeld i forhold til nettoverdi

Den totale pengebeløpet til aksjonærene i løpet av et års tid, uttrykt som en prosentandel av aksjonærens investering.

3. Totalt gjeld i forhold til formue

Forholdet mellom total gjeld og eierkapital Eierkapital er definert som andelen av den totale verdien av selskapets eiendeler som kan kreves av eierne (enkeltmannsforetak eller partnerskap) og av aksjonærene (hvis det er et selskap ). Det beregnes ved å trekke alle forpliktelser fra den totale verdien av en eiendel (egenkapital = eiendeler - forpliktelser). i et selskap. Jo høyere andel, jo lavere er beskyttelsen for virksomhetens kreditorer.

Konklusjon

Ved vurderingen av et selskaps økonomiske helse er en av de viktigste betraktningene risikoen for insolvens, da den måler en virksomhets evne til å opprettholde seg selv på lang sikt. Solvens til et selskap kan bidra til å avgjøre om det er i stand til å vokse.

Solvens kan også hjelpe selskapets ledelse til å oppfylle sine forpliktelser og kan demonstrere dets økonomiske helse når de skaffer ekstra egenkapital. Enhver bedrift som ønsker å ekspandere på lang sikt, bør ha som mål å forbli løsningsmiddel.

Tilleggsressurser

Finance tilbyr Financial Modelling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA®-sertifisering Bli med på 350 600 studenter som jobber for selskaper som Amazon, JP Morgan og Ferrari-sertifiseringsprogram for de som ønsker å ta karrieren til neste nivå. For å fortsette å lære og fremme karrieren din, vil følgende finansressurser være nyttige:

  • Analyse av regnskap Analyse av finansregnskap Hvordan utføre analyse av regnskap. Denne guiden vil lære deg å utføre en regnskapsanalyse av resultatregnskapet, balansen og kontantstrømoppstillingen inkludert marginer, forhold, vekst, likviditet, gearing, avkastning og lønnsomhet.
  • Gjeld til eiendel Forhold Gjeld til eiendel Forholdet Gjeld til eiendel er en gearing ratio som hjelper til med å kvantifisere i hvilken grad virksomhetens virksomhet er finansiert av gjeld. I mange tilfeller indikerer en høy gearingsgrad også en høyere grad av finansiell risiko. Dette er fordi et selskap som er sterkt utnyttet, har større sjanse for mislighold på lånene.
  • Likviditetshendelse Likviditetshendelse En likviditetshendelse er en prosess der en investor avvikler sin investeringsposisjon i et privat selskap og bytter den mot kontanter. Hovedformålet med en likviditetshendelse er overføring av en illikvid eiendel (en investering i et privat selskap) til den mest likvide eiendelen - kontanter.
  • Netto materielle eiendeler Netto materielle eiendeler Netto materielle eiendeler (NTA) er verdien av alle fysiske ("materielle") eiendeler minus alle forpliktelser i en virksomhet. Med andre ord er NTA forvaltningskapitalen i et selskap minus immaterielle eiendeler og totale forpliktelser. Den totale verdien av netto materielle eiendeler blir noen ganger referert til som selskapets “bokførte verdi” - formel for NTA

Siste innlegg